Diamondback Energy ist ein starkes Permian-Reinststoff-E&P-Unternehmen mit einer robusten Erzeugung von freiem Cashflow bei mittleren Zykluspreisen, obwohl es weiterhin von der Konjunkturabhängigkeit von Rohstoffen betroffen ist. Fair value range: low $92.1, high $213, with mid-point at $152.
Der faire Wert von $152,45 basiert auf einer Kombination aus normalisiertem FCFF DCF ($111,85) und Owner Earnings ($193,04).
Die aktuelle Bewertung stützt sich stark auf die Spitzenpreise für Rohstoffe und nicht auf die normalisierten Margen von 35% im mittleren Zyklus.
Ein 12-facher Terminal-Multiple begrenzt angemessen die Erwartungen an das ausgereifte Wachstum dieses stark zyklischen E&P-Unternehmens.
Fair value
$152
Margin of safety
-34.0%
Confidence
60/100
Moat
0/10
Educational research only - not investment advice, an offer, or a trade instruction. Confirm current data and do your own due diligence before acting.
$204.33Price
Low $92.09
Mid $152.45
High $212.81
Diamondback Energy ist ein starkes Permian-Reinststoff-E&P-Unternehmen mit einer robusten Erzeugung von freiem Cashflow bei mittleren Zykluspreisen, obwohl es weiterhin von der Konjunkturabhängigkeit von Rohstoffen betroffen ist.
Niedrigkosten-Permian-Reinstück
Niedrigkosten-Permian-Reinstück
Skalengesteuerte betriebliche Effizienz
Skalengesteuerte betriebliche Effizienz
Cycle upside
Anhaltende geopolitische Angebotsbeschränkungen und strenge Ölförderabkommen-Disziplin halten die Preise hoch und unterstützen maximale Spot-Cashflows.
Der globale Nachfrageverlust treibt den Rohölpreis strukturell unter $60/bbl und beseitigt die Generierung von freiem Cashflow.
FV impact
Sinkt auf die Bear-Case-Bewertung von $92,09
Trigger
12-24 Monate
Kosteninflations-Squeeze
25%· Medium
Anhaltende Inflationskosten für Dienstleistungen zwingen zu einer höheren Kapitalintensität und komprimieren strukturell die normalisierten Margen von 35 %.
FV impact
Unter $100/Aktie aufgrund einer Verschlechterung der ROIC
Trigger
24-36 Monate
M&A-Integrationsfehler
15%· Low
Jüngste groß angelegte Akquisitionen scheitern daran, die versprochenen Synergien zu erzielen, vernichten die Kapitaleffizienz und erhöhen die Verschuldung.
FV impact
Sinkt auf das Niveau von $110/Aktie
Trigger
18-36 Monate
Frühwarnsignale zur Überwachung
Kennzahl
Aktuell
Auslöseschwelle
Betriebsmargen sinken und bleiben 12 Monate lang unter 25 %.
Monitor
Deterioration versus the report thesis
Anhaltende Kürzungen der Forward Estimates unter $10 EPS.
Monitor
Deterioration versus the report thesis
Capex-to-D&A-Verhältnis divergiert strukturell deutlich über 1,5x.
Monitor
Deterioration versus the report thesis
Nicht geplante Schuldausgabe zur Finanzierung der Basiskapitalrenditen.
Monitor
Deterioration versus the report thesis
Verschlechterung der Brunnenproduktivität im Kern des Midland-Beckens.
Monitor
Deterioration versus the report thesis
§3 Finanzielle Historie
Gewinn- und Verlustrechnung — letzte sechs Perioden
FANG (FANG)'s intrinsic value is triangulated from discounted earnings at two cost-of-equity levels (strict CAPM with raw beta, moderate with adjusted beta), with owner earnings used as a floor for high-growth names.
Each model produces a per-share value; the composite range comes from a weighted blend driven by the archetype's model-applicability matrix. Cost of equity, terminal growth, and the deceleration curve are documented in the assumption ledger.
EPS-based models are discounted at cost of equity; FCFF models use WACC and then subtract net debt to bridge enterprise value to equity value. Each model is labelled with its discount-rate convention so the reader can verify the bridge.
Owner earnings (Buffett's definition) is net income plus depreciation and amortization minus maintenance capex. We do not subtract stock-based compensation again because net income already includes it; dilution is tracked separately via share-count growth.
FAQ
FANG — frequently asked questions
Based on our latest analysis, FANG looks meaningfully overvalued. The current price is $204 versus a composite fair-value midpoint of $152 (range $92.1–$213), which implies roughly 25.4% downside to the midpoint.
Our composite fair-value range for FANG is $92.1–$213, with a midpoint of $152. The range is triangulated across multiple valuation models (discounted earnings, forward earnings scenarios, peer multiples, and where applicable owner earnings or reverse DCF) and weighted by reliability for FANG's archetype.
Our current rating for FANG is Verkaufen. Die Aktie ist stark von den fundamentalen Realitäten im Mittelschichtzyklus entkoppelt und benötigt Spitzenbedingungen, um die aktuelle Bewertung zu rechtfertigen. with a confidence score of 60/100. Verkaufen. Die Aktie ist stark von den fundamentalen Realitäten im Mittelschichtzyklus entkoppelt und benötigt Spitzenbedingungen, um die aktuelle Bewertung zu rechtfertigen. This is research for educational purposes, not personalized investment advice.
The top risks our latest report flags for FANG are: Schwerwiegender Rohstoffzyklus; Kosteninflations-Squeeze; M&A-Integrationsfehler.
Our current rating for FANG is Verkaufen. Die Aktie ist stark von den fundamentalen Realitäten im Mittelschichtzyklus entkoppelt und benötigt Spitzenbedingungen, um die aktuelle Bewertung zu rechtfertigen., issued with a confidence score of 60/100 and a moat score of 0/10. The rating reflects the composite fair-value range ($92.1–$213) versus the current price of $204.
FANG is classified as a cyclical stock. Archetype determines how every downstream parameter — discount rate, terminal growth, deceleration curve, terminal multiple, scenario probability weights, scorecard weights, and which valuation models are prioritized — is calibrated for FANG.
